Praca w warszawskim Marketerze Opcji Ask Spread. May 25, 2017 10 39 AM. Prośba o wycenę na indeks akcji, indeksu lub ETF może różnić się od kilku centów do kilku dolarów w tych dniach Ogólnie rzecz biorąc, niż w przeszłości ze względu na wiele wymian, znaczenia elektronicznych sprzedawców i marketów konkurencyjnych dla przepływu zamówień detalicznych. Ważne jest, aby pamiętać, że nie zawsze musisz zapłacić ofertę lub sprzedać ofertę podczas handlu opcji rozproszone pomiędzy zapytaniem ofertą jest szerokie, można dość często z powodzeniem zlecić zlecenie limitowe, które jest znacznie bliższe prawdziwemu wartościom opcji. Jakie są opcje prawdziwej wartości Cóż, istnieją teoretyczne wartości oparte na domniemaną zmienność i inne greeks, które są łatwo dostępne na wielu platformach handlowych w tych dniach, ale reguła kresek, którą często używam, polega na tym, aby wziąć pod uwagę średnią cenę pomiędzy ofertą, która jest wymagana jako godziwą cenę w tej chwili w odpowiednim momencie. Sprawdź, czy sprawdzasz kilka strajków wokół tego, którego jesteś zainteresowany tak, aby upewnić się, że jedna konkretna opcja nie jest pod względem ceny i domniemanej zmienności. Głównym obowiązkiem animatorów rynku jest zapewnienie płynnego rynku i wypełnienie przepływu zamówień klientów Kluczem do zapamiętania jest to, że jeden z głównymi generatorami zysków dla delta-neutralnych animatorów rynku jest oferta popytu rozprzestrzeniania się, ponieważ zabezpieczają delty, które kupują, gdy przejmują drugą stronę zamówienia Dla każdego wariantu nabywca jest sprzedający i vice versa Rynek z drugiej strony transakcji. Jeśli szersza rozpiętość ofertowa jest większa, teoretyczna i często rzeczywista marża zysku, jaką uzyskuje producent rynku Na przykład, jeśli opcja jest oferentem 2 00, oferowano 2 50 MM płaci 200 i sprzedaje za 250 W idealnym świecie kupiłby i sprzedawał dokładnie taką samą ilość tych opcji za te dokładne ceny, pozostawiając na koniec dnia 0 pozycję netto i zysku na arbitrażu bez ryzyka 50 na kontrakt. W tej hipotezie Przykładowy przykład ogólna marża zysku spreadu zapytania ofertowego wynosi 25 również w oparciu o średnią cenę, aka szacunkową wartość godziwą 2 25, jeśli płacisz prostą prośbę lub sprzedajesz ofertę, zrezygnujesz z około 11 krawędzi na obu strony transakcji dla animatorów rynku Więc jako podmiot zajmujący się handlem detalicznym, najlepiej leży w jak największym stopniu zawęzić spready. W tym przykładzie, jeśli zapłaciłeś 2 40 za tę opcję, musisz obniżyć wydatki gotówkowe i maksymalnie ryzyko o 10 na kontrakt lub około 4 z 2 50 cena Zredukujesz również przewagę nad wartością godziwą, z której możesz zrezygnować z 25 do 25 marż po zaledwie 6 marż zysku z każdej strony handlowej. dobrą rzeczą jest to, że obecnie z tak dużą konkurencją na wielkość opcji i przy jednym strajku, 0 01 przyrostach ceny itd. jest znacznie bardziej prawdopodobne, że w powyższym przykładzie bardziej prawdopodobne jest wypełnienie zamówienia na limit poniżej prośby lub powyżej stawki. W dawnych czasach ceny frakcji, gdy byłem producentem stoiska CBOE, mi nimum przyrostu opcji wynosił zazwyczaj 1 8 w przypadku opcji powyżej 3 1 16 poniżej równych 12,5 lub 6 25 dzisiaj widzisz 0 02 2 zapytaj o ceny na SPRZEDAŻY na przykład, dużo lepszą ofertę dla inwestorów detalicznych. z wielojęzycznymi transakcjami, w których występuje więcej niż jedna opcja, takie jak spready rozliczeń, spready kalendarza, spready kredytowe, motyle i kondory, efekt zwielokrotnienia zapytania ofertowego jest mnożony Masz do czynienia z 2x ofertą zapytania rozprzestrzeniania się na większości 2-legged handlu , na przykład Więc jest to jeszcze ważniejsze, aby obliczyć wartość godziwą, a następnie wykonać zamówienie, aby nie zrezygnować zbyt wiele z tymi, którzy biorą swój handel. Spójrzmy na przykład z niedawnego studium przypadku z usługi ETF Tradr dobre zyski w bankach regionalnych ETF NYSEARCA RKH z nieobowiązanym rozliczeniem zadłużenia Uruchomienie RKH jest jednym z tych akcji, gdzie notowane ceny na opcji są często dużo większe niż prawdziwe ceny, gdzie można się napełnić. W tej sytuacji nasz 5 punkt spread rozliczeniowy był pri ced na 2 80 przez 4 00 naszych abonentów zapłacone 2 20 W tym przypadku podjąć ofertę z zapytaniem średnio 6 80 2 lub 3 30 aby zgarnąć, jaka jest szacowana wartość rzeczywista w tej chwili w czasie Więc wydaliśmy nasze ostrzeżenie ceny wyjścia, aby sprzedać połowa pozycji na 3 20 dając tylko 10 poniżej tego, co wydawało się być wartości godziwej dodatkowo to stanowisko było dość głębokie w pieniądzu w tej chwili, co sprawiło, że bardziej prawdopodobne, aby być wypełnione w pobliżu prawdziwej wartości. Dostaliśmy wypełnione w zasadzie natychmiast po lepszych cenach niż nasze zlecenie limitowane i notowana cena zażądają cen znacznie się zmniejszyła przez pewien czas Można się zastanawiać, dlaczego nie zostawiają oferty zażądają ceny węższe cały czas. Dobra, na takie zabezpieczenia czasami czasami wygląda może pojawić się nie wypowiedziana umowa wśród tych, którzy czynią rynki opcjami pozostawienia ceny ofertowej szerszej niż w rzeczywistości, aby skorzystać z zamówień na rynku i początkujących przedsiębiorców, nie mówię, że jest to nędzny spisek, może być tylko, że firma zajmująca się rynkiem pierwotnym ma defaul t ask ask pricing w komputerze z bardzo szeroką ofertą ask spreads. Generalnie niski poziom na bazowym lub jego opcjach może przyczynić się do szerszego zaksięgowania spytać spreadów również don t chce być złowionych z dala od wielu zamówień elektronicznych, może poprzedzić duży ruch w magazynie, więc dają sobie większą poślizg, publikując szersze żądania zapytania o spready Mimo to nigdy nie chcesz zrezygnować z tak dużej krawędzi, gdy transakcja na zamówienia może zawęzić ofertę Zapytaj Spreads. Bottom line, coraz więcej opcji mają 1 strajk wzrostów cen i opcji, które mogą mieć tylko kilka centów między spreadem zapytania ofertą Ten rosnący trend jest korzystny dla handlowca detalicznego I jeśli bezpieczeństwo porusza się bardzo szybko i ma wąskie spready może nawet nie chce pracować poniżej granicy oferta lub wyższa niż cena ofertowa Ale musisz być świadoma, że stawka poprosi o rozprzestrzenianie się w obrocie, a nie bój się zlecać zamówień z limitem cen zbliżonym do średniej ceny, zwłaszcza gdy spread jest szeroki. Znajdź to jako podstawę s np. 0 40 na opcji 2 00 to 25, podczas gdy 0 40 na opcjach 6 00 jest tylko 6 7 Utrzymywanie w kieszeni dodatkowych 5, 10, 20 lub więcej na kontrakt kiedy wycena wydaje się być bezowocowa może wzbogacić się do 100s i 1000s rocznie, że będziesz oszczędzać i przejść do zwiększenia swojej dolnej linii iz rosnącą konkurencją wśród animatorów rynku i wymiany, otrzymasz wypełniony w dobrej cenie o wiele częściej, że myślisz. Objawy Jestem krótki Klienci RKH są krótkie częściowe RKH position. Read pełny artykuł. Jest to najlepsze zapasy do handlu Weekly Options. I miło słyszeć, jak mogę pomóc rodziny OptionSIZZLE za pośrednictwem e-maili wysłanych do mnie i badania opinii, jestem w stanie lepiej zrozumieć, co inni inwestorzy są zainteresowani, czy też zmagają się z nimi. Nauczyłem się w ciągu ostatnich pięciu lat, aby ludzie rozgrzewali się i potrafili wyrazić to, co mają problemy z tym. Więc jeśli nadal jesteś na ogrodzeniu, nie martwi mnie, że będę tu, kiedy r e ready. Usually artykułów będzie podążać za kolejnością najczęściej zadawane first. Without dalsze ado. Q Jakie są najlepsze zasoby do wykorzystania dla tygodniowych opcji. Teraz, tygodniowy opcje akcji oferują ogromną ilość okazji do obrotu i hedging celów There są dosłownie setki możliwych do zaoferowania co tydzień opcji dostępnych. Jak je zawęzić i skupić się na tych, które oferują mi uczciwą szansę na sukces. Wystarczy tylko handlu tygodniowych opcji, które oferują konkurencyjną ofertę zapytaj spread. Remember, w otwarty rynek, istnieją dwie ceny za opcję cena, którą ktoś jest gotów zapłacić i cenę, którą ktoś chce sprzedać. Jeśli kupujący i sprzedający zgadzają się na cenę, transakcja jest dokonywana. Chcę mieć różnicę między ofertą i poproś cenę, aby być szczuple nie zbyt daleko od siebie Nawiasem mówiąc Opcje ofert Przykłady. Facebook FB umożliwia dostosowanie oferty lub oferty w trybie pe nie ma przyrostów. Opcje kart sieciowych Priceline Group PCLN pozwalają dostosować stawkę lub ofertę w odstępach co drugi raz. Przypuszczam, że słyszałem, że niektórzy handlowcy twierdzą, że należy trzymać się opcji handlowych, w których stawka i prośba można dostosować w krokach co roku są konkurencyjne. To świetna rada i może zaoszczędzić wiele pieniędzy pod koniec roku. Jednak skupienie się tylko na groszach na szerokim spreadu ograniczy opcje. Chcę podzielić się z Tobą innym podejściem, które zapewni Ci kilka więcej możliwości, a jednocześnie trzyma cię w złych. Jak możemy powiedzieć, czy cotygodniowy oferta ofertowa zapytania rozprzestrzeniania się jest konkurencyjna. Używam prostej, ale mocno skutecznej techniki tworzenia animatora, oceniając ofertę, którą rozpowszechnia się przez vega opcji . Może to wydawać się skomplikowane, ale to naprawdę nie Pozwól, że pokażę Wam jest migawka łańcucha opcji tygodnia Apple tylko wywołania wyświetlane Na moim łańcuchu opcji mam ofertę i zapytaj cenę wyświetlane wraz z vega połączeń wyświetlana cVega na obrazie. K więc to, czego szukam, jest różnica między ceną zapytania rozproszonego aby być mniejsza lub równa Vega opcji, aby mogło być oznaczone konkurencyjną opcją handlu. Na przykład, 615 wzywa to 4 55b 4 65a spread wynosi 10 centów vega to 29 centów Vega tej opcji call jest większa niż spread, co czyni tę opcję konkurencyjną do handlu. Jeśli spread zapytania ofertowego jest większy niż vega opcji, to nie jest to konkurencyjna opcja handlu. Spójrzmy na kilka przykładów, dzięki czemu można uzyskać powieszenie tego tygodnia TSLA tygodniowo opcje oferty poprosić o rozmieszczenie 207 50 połączeń jest 3 60b 3 70a vega rozmowy jest 0 10 Ponownie, to jest konkurencyjnym rynkiem spread jest równy vega opcji. Facebook FB opcje oferty popytu rozprzestrzeniania się na 61 5 połączenia jest 82b 84a vega jest 0 03, to kolejna konkurencyjna opcja tygodniowa do handlu. Priceline PCLN oferta poprosić rozprzestrzeniania na 1197 50 wywołanie wynosi 12 90b 14 10a, rozpiętość wynosi 1 20 szerokości, ale vega w tym połączeniu wynosi 0 57 To nie jest konkurencyjna opcja tygodniowa na handel. Herbalife HLF opcje zlecenia zlecenia rozproszone w 64 wywołanie jest 0 76b 0 97a spread wynosi 0 21 wide vega w tym przypadku wynosi 0 03 To nie jest konkurencyjna opcja tygodniowa dla handlu Pamiętaj, że dynamika rynku opcji może się zmienić Ważne jest, aby ciągle sprawdzać, czy warunki płynności pogarszają się lub poprawiają. Na przykład w chwili, gdy te migawki zostały zrobione PCLN i HLF nie były konkurencyjnymi opcjami handlu. Jednak to nie oznacza warunków może ulepszyć się w późniejszym terminie. Przez filtrowanie tygodniowych opcji w ten sposób dajesz szansę, aby nie zaszkodzić poślizgowi. Pamiętaj, musisz pokonać prowizje i różnicę między oczekiwaną wartością opcji a ceną że rzeczywiście zrealizujesz zamówienie, jeśli oferta rozpowszechniania nie jest konkurencyjna, dostaniesz się w drodze i poza handel. Teraz nie chcesz wielkiego pomysłu na handel, aby być przegranym, ponieważ została posiekana z oferty zapytaj rozprzestrzeniania. Oczywiście, tym lepiej zaczniesz handlować mniej będziesz polegał na regułach i tym bardziej będziesz polegał na instynkcie i doświadczeniu. Jednak jeśli nie masz jeszcze takiej zasady, może to naprawdę pomóc Ci w podejmowaniu niepotrzebnych błędów. By sposób nie dotyczy tylko opcji tygodniowych, które można używać do standardowych opcji, jak dobrze. Gdy kiedykolwiek dostałeś się do handlu opcjami i skończyła się przegrywać, ponieważ stawka poprosiła o rozpowszechnianie nie była konkurencyjna. Jeśli więc chciałbym usłyszeć story. Ill będą zwisać w sekcji komentarze below. Options Jak czytać Options Table. As coraz więcej przedsiębiorców dowiedziałem się o wielu potencjalnych korzyści dostępnych dla nich za pomocą opcji, objętość obrotu w opcji ma rozprzestrzeniona przez lata Tendencja ta była również spowodowana pojawieniem się handlu elektronicznego i rozpowszechniania danych Niektórzy handlowcy używają opcji do spekulacji na temat kierunku cen, inni mają na celu zabezpieczenie istniejących lub przewidywanych pozycji, a inni wciąż rzemieślnicy, korzyści ffer nie są rutynowo dostępne dla przedsiębiorcy tylko na podstawie indeksu akcji, indeksu lub kontraktu futures, na przykład zdolność do zarabiania pieniędzy, jeśli podstawowe zabezpieczenia pozostają niezmienione Niezależnie od celu, kluczem do sukcesu jest wybranie właściwej opcji , lub kombinacji opcji, potrzebnych do stworzenia pozycji z pożądanym ryzykiem do wynagrodzenia tradeoffs Jako taki, dzisiejszy doświadczony przedsiębiorca opcji zazwyczaj szuka bardziej wyrafinowany zestaw danych, jeśli chodzi o opcje niż handlowców z dziesięcioleci przeszłości . Stare dni raportowania cen opcjonalnych W dawnych czasach niektóre gazety stosowały listę wierszy i wierszy danych o niedrogich danymi niedrogich dań, które znajdują się głęboko w jego sekcji finansowej, na przykład na rysunku 1. Rysunek 1 Dane opcjonalne z gazety. Investor s Business Daily i Wall Street Journal wciąż zawierają częściowe wyszczególnienie danych opcjonalnych dla wielu bardziej aktywnych opcjonalnych zasobów Stare spisy gazet zawierały głównie podstawy P lub C, aby wskazać, czy opcja połączenia lub stawka, cena strajku, ostatnia cena sprzedaży opcji, aw niektórych przypadkach wielkość i otwarte odsetki A choć było to dobrze i dobrze, wiele z dzisiejszych opcji podmiotów gospodarczych mają większe zrozumienie zmiennych, które prowadzą do transakcji opcjonalnych Wśród tych zmiennych jest wiele greckich wartości pochodzących z modelu wyceny opcji, domniemanej zmienności opcji i całej ważnej stawki zadanej rozprzestrzeniania się. Więcej informacji na temat korzystania z Greków w celu zrozumienia opcji. W rezultacie , coraz więcej przedsiębiorców szuka danych o opcjach za pośrednictwem źródeł on-line. Choć każdy z nich ma swój własny format prezentacji danych, kluczowe zmienne zazwyczaj obejmują takie, które są wymienione na rysunku 2. Lista opcji pokazana na rysunku 2 pochodzi z oprogramowania Platinum Optionetics. Zmienne wymienione są najczęściej przeglądane przez dzisiejszego s lepiej wykształconego opcjonalnego trader. Figure 2 marca opcje połączeń dla IBM. The dane przedstawione na rysunku 2 zawiera następujące informacje. Column 1 OpSym tego projektu pola IBM, miesiąc i miesiąc w umowie MAR10 oznacza marzec 2017, cena strajku 110, 115, 120 itd., czy jest to opcja call a put a C lub P. Column 2 Bid pts Oferta cena jest ostatnią ceną oferowaną przez animatora rynku w celu zakupu określonej opcji Oznacza to, że jeśli wpiszesz zlecenie rynkowe na sprzedaż w marcu 2017 r., zadzwoń do 125, sprzedajesz go w cenie oferty 3 40. Kolumna 3 Zapytaj pts Cena zlecenia to najnowsza cena oferowana przez animatora do sprzedaży określonej opcji Oznacza to, że jeśli wpiszesz zlecenie rynkowe na zakup marca 2017 r., zadzwoń do 125, kupiłbyś go po cenie żądania 3 50. UWAGA Kupowanie w ofercie i sprzedaż po zapytaniu jest takie, jak producenci rynkowi zarabiają na życie To jest konieczność, by opcjonalny podmiot gospodarczy rozważył różnicę między ceną oferty a ceną zapytania przy rozważaniu opcji handlu. Bardziej aktywna opcja, zazwyczaj typowała im większa stawka poproś rozprzestrzenianie Szerokie rozproszenie może być problematyczne dla każdego przedsiębiorcy, zwłaszcza krótkiego t erm przedsiębiorca Jeśli oferta wynosi 3 40, a zapytanie wynosi 3 50, implikacja polega na tym, że jeśli kupiłeś opcję jedną chwilę na 3 50 pytaj, odwrócił się i sprzedał ją chwilę później na 3 40 ofert, mimo że cena opcja nie uległa zmianie, stracisz -2 85 w handlu 3 40-3 50 3 50. Kolumna 4 Zewnętrzna oferta kupna Zapytaj o tę stronę W tej kolumnie wyświetlana jest wysokość premii za czas, wbudowana w cenę każdej z opcji w tym przykładzie istnieją dwie ceny , jeden na podstawie ceny ofertowej, a drugi na cenę zapytania Ważne jest, aby pamiętać, ponieważ wszystkie opcje tracą wszystkie składki czasowe w momencie wygaśnięcia opcji Więc ta wartość odzwierciedla całą kwotę premii za czas, obecnie wbudowaną w cenę opcja. Kolumna 5 Niewłaściwa wartość użytkowa IV Zapytanie ofertowe Wartość ta jest obliczana za pomocą modelu wyceny opcji, takiego jak model Black-Scholes i reprezentującego poziom oczekiwanej przyszłej zmienności w oparciu o bieżącą cenę opcji i innych znanych zmiennych cen opcji, w tym ilość czasu nie il, różnica między ceną strajku a rzeczywistą ceną akcji a stopą procentową wolną od ryzyka Im wyższa cena IV Zapytaj o premię więcej czasu jest wbudowana w cenę opcji i vice versa Jeśli masz dostęp do historycznego zasięgu wartości IV dla danego zabezpieczenia można ustalić, czy bieżący poziom zewnętrznej wartości jest obecnie na wysokim poziomie dobry do zapisu opcji lub niskiego końca dla kupowania opcji. Kolumna 6 Delta Bid Zapytaj Delta to wartość grecka pochodząca z opcji model wyceny i reprezentujący równowartość zapasów dla opcji Opcja delta opcji kupna może wynosić od 0 do 100, a opcja put od 0 do -100. Obecne cechy ryzyka związane z odsetkami związane z posiadaniem opcji kupna z delta 50 jest w zasadzie taki sam, jak trzyma 50 akcji Jeżeli czas wzrasta o jeden punkt, opcja wzrośnie o pół punktu. Kolejną opcją jest in-the-money, im więcej pozycji zachowuje się jak positi Innymi słowy, gdy delta zbliża się do 100, opcja staje się coraz bardziej podobna do zasobów bazowych, tzn. opcja z delta wynoszącą 100 może zyskać lub stracić jeden pełny punkt za każde zysk lub stratę dolara w cenie bazowej. Wykorzystanie Greków do zrozumienia Options. Column 7 Gamma Bid Ask Gamma jest inną grecką wartością pochodzącą z modelu wyceny opcji Gamma informuje, ile delt zostanie opcjonalnie zyska lub straci, jeśli bazowy wzrost wzrośnie o jeden pełny punkt Więc na przykład, jeśli kupił marcu 2017 r. 125 na 3 50, byśmy mieli delta w wysokości 58 20 Innymi słowy, jeśli akcje IBM wzrosną o dolar, opcja ta powinna zyskać około 0 5820 na wartości. Ponadto, jeśli czas wzrasta dziś o jedną cenę pełny punkt tej opcji zyska 5 65 delt bieżącej wartości gamma, a następnie będzie miał delta 63 85. Stąd znowu jeden punkt zysku w cenie akcji spowodowałoby wzrost cen za opcję około 0 6385. Kolumna 8 Vega Bid Zadaj pytanie IV Vega jest Gre ek, która wskazuje kwotę, według której cena opcji wzrośnie lub spadnie, opierając się wyłącznie na jednym punkcie wzrostu implikowanej zmienności Więc patrząc ponownie na wezwanie w marcu 2017 roku, jeśli domniemana zmienność wzrosła o jeden punkt od 19 04 do 20 04 cena tej opcji zyska 0 141 To wskazuje, dlaczego preferowane jest kupowanie opcji, gdy domniemana zmienność jest niska płacisz relatywnie mniej premii za czas, a kolejny wzrost IV spowoduje wzrost ceny opcji i opcji zapisu gdy domniemana zmienność jest wysoka, ponieważ dostępna jest większa premia, a następnie spadek cen w IV będzie osłabiać cenę opcji. Kolumna 9 Oferta Theta Poproś dzień Jak została odnotowana w kolumnie wartości zewnętrznej, wszystkie opcje tracą premię w pełnym składzie przez wygaśnięcie , rozkład czasowy, jak wiadomo, przyspiesza, gdy wyczerpanie zbliża się Theta jest wartością grecką, która wskazuje, jaka wartość opcji straci się wraz z upływem jednego dnia s Obecnie obecne w marcu 2017 r. 125 Call will l ose 0 0431 wartości należnej wyłącznie do upływu jednego dnia, nawet jeśli opcja i wszystkie inne wartości greckie są w inny sposób niezmienione. Kolumna 10 Objaśnienie to po prostu mówi, ile kontraktów danej opcji było sprzedawane podczas ostatniej sesji Zazwyczaj choć nie zawsze - opcje o dużej objętości będą miały relatywnie troską cenę z ofertą, ponieważ konkurencja kupna i sprzedaży tych opcji jest świetna. Kolumna 11 Otwarte zainteresowanie Wartość ta wskazuje całkowitą liczbę umów danego wariantu, które zostały otwarte, ale nie ale zostały przesunięte. Column 12 Strike Strajk cena za daną opcję Jest to cena, którą nabywca tej opcji może nabyć zabezpieczenie bazowe, jeśli zdecyduje się skorzystać z opcji Jest to również cena, za jaką pisarz opcji musi sprzedać zabezpieczenie bazowe, jeśli opcja jest wykonywana przeciwko niemu. Tabela dla odpowiednich opcji put byłaby podobna, z dwoma pierwotnymi różnicami. Wszystkie opcje są droższe, niższe cena strajku, wprowadzenie opcji jest droższe, im wyższa cena strajku z połączeniami, niższe ceny strajku mają najwyższe ceny opcji, a ceny opcji spadają na każdym wyższym poziomie strajku. To dlatego, że każda kolejna cena strajku jest albo mniejsza w czasie, pieniądze lub więcej pieniędzy, a zatem każda zawiera mniej wewnętrzną wartość niż opcja na następnej niższej cenie strike. Z stawia, jest to po prostu odwrotnie Gdy ceny strike stają się wyższe, opcje stają się albo mniej out-of-the-money, czyli pieniądza lub większej ilości pieniędzy, a tym samym do uzyskania większej wartości W ten sposób ceny opcji są wyższe w miarę wzrostu cen strajku. W przypadku opcji kupna wartości delta są dodatnie i są wyższe przy niższych cenach strajku dla opcji put , wartości delta są ujemne i są wyższe przy wyższych cenach wykonania Negatywne wartości opcji put wynikają z faktu, że stanowią one pozycję równoważną na giełdzie Zakup opcji put jest podobna do wprowadzenia krótkiej pozycji w akcje, a więc ujemna d elta value. Option handlu i poziom wyrafinowania przeciętnego handlowca opcji przeszedł długą drogę od handlu opcjami rozpoczął się dziesiątki lat Dzisiejszy ekran wyboru opcji cytat odzwierciedla te postępy.
No comments:
Post a Comment